Definición de tenencias de fondos mutuos

Al investigar y analizar fondos mutuos, es probable que se encuentre con un término llamado "holdings". Analizar las tenencias de fondos mutuos es tan importante como mirar más de cerca a cualquier otro producto antes de comprarlo: antes de realizar compras importantes, como un automóvil o una casa, eche un vistazo al interior. Los inversores inteligentes hacen lo mismo con los fondos de inversión.

Definición de tenencias de fondos mutuos

Las tenencias de un fondo mutuo representan los valores (acciones o bonos) que se mantienen en el fondo.

Todas las tenencias subyacentes se combinan para formar una sola cartera. Imagina un cubo lleno de rocas. El cubo es el fondo mutuo y cada roca es una acción única o tenencia de bonos. La suma de todas las rocas (acciones o bonos) es igual al número total de explotaciones .

Cómo determinar el número total ideal de participaciones

En general, los fondos mutuos tienen un rango ideal para el número total de participaciones y este rango depende de la categoría o tipo de fondo. Por ejemplo, se espera que los fondos indexados y algunos fondos de bonos tengan una gran cantidad de tenencias, a menudo en cientos o incluso miles de acciones o bonos. Para la mayoría de los demás fondos, existen desventajas al tener muy pocas o demasiadas propiedades.

Por lo general, si un fondo solo tiene 20 o 30 tenencias, la volatilidad y el riesgo pueden ser significativamente altos porque hay menos tenencias con mayor impacto en el rendimiento del fondo mutuo. Por el contrario, si un fondo tiene 400 o 500 tenencias, es tan grande que es probable que su rendimiento sea similar a un índice, como el S & P 500.

En este caso, un inversionista también puede comprar uno de los mejores fondos del índice S & P 500 en lugar de tener un fondo de acciones de gran capitalización con cientos de participaciones.

El fondo con muy pocas tenencias es como el bote pequeño en el mar que puede moverse rápidamente pero también es vulnerable a ocasionales olas grandes. Sin embargo, el fondo con demasiadas explotaciones es tan grande que no se verá perjudicado tanto por el desplazamiento de las aguas, pero no puede alejarse de un glaciar que puede romper su casco y hundirse como el Titanic.

Busque un fondo con al menos 50 existencias pero menos de 200. Esto puede asegurar el tamaño "correcto" que no sea demasiado pequeño o demasiado grande. Recuerde la regla de manzanas a manzanas y observe los promedios de una categoría determinada de fondos mutuos. Si el fondo que está analizando es mucho más bajo o más alto en el número total de participaciones que su promedio de categoría respectivo, es posible que desee profundizar para ver si este fondo es bueno para usted.

Además, querrá saber si el fondo que está analizando encaja con los otros fondos de su cartera. Un fondo con solo 20 tenencias puede ser arriesgado por sí mismo, pero puede funcionar como una parte de una mezcla diversificada de fondos mutuos dentro de su propia cartera.

Descargo de responsabilidad: la información en este sitio se proporciona solo para fines de discusión, y no debe interpretarse erróneamente como asesoramiento de inversión.Bajo ninguna circunstancia, esta información representa una recomendación para comprar o vender valores.