Consolidar Con préstamos estudiantiles privados

La consolidación de préstamos educativos privados puede ayudarlo a simplificar y reducir sus pagos mensuales. Sin embargo, hay varias maneras de manejar su deuda. Conozca los pros y los contras para no empeorar las cosas y renunciar a valiosos beneficios en su paquete de préstamos.

Consolidación y refinanciación

Antes de completar una solicitud, es crucial aclarar algunos detalles. Tendrá que saber si tiene préstamos estudiantiles privados o préstamos estudiantiles federales , o algunos de cada uno.

Luego, decida qué préstamos se deben dejar solos y cuáles refinanciar o consolidar.

La consolidación solo está disponible para los préstamos estudiantiles federales . Esto es confuso para los estudiantes y graduados con préstamos privados porque "consolidar" la deuda significa combinar múltiples préstamos en un solo préstamo (que es posible con préstamos estudiantiles privados, cuando se refinancie). Los Préstamos Federales Directos de Consolidación le permiten combinar múltiples préstamos en uno al mismo tiempo que conservan todos los beneficios de los préstamos federales para estudiantes. Su tasa de interés se convierte en un saldo ponderado de sus préstamos existentes, y puede elegir un nuevo período de pago.

Refinanciación está disponible para préstamos educativos privados y préstamos federales. Cuando refinancia, paga las deudas existentes con un nuevo préstamo; idealmente, el nuevo préstamo es mejor que los préstamos que está pagando. Técnicamente, también está consolidando cuando combina varios préstamos, pero con los prestamistas privados, no puede consolidar y mantener los mismos beneficios que obtiene de los programas gubernamentales.

Consolidación de préstamos federales con un prestamista privado

Numerosos prestamistas privados están ansiosos por consolidar cualquier tipo de préstamo que tenga, incluidos los préstamos federales para estudiantes. Sin embargo, una vez que retire los préstamos federales de los programas del Departamento de Educación (y los ingrese en un programa privado), abandonará los beneficios que se otorgan con los préstamos estudiantiles federales: sus préstamos serán privados < préstamos estudiantiles. Los beneficios de los préstamos estudiantiles federales incluyen:

Reembolso basado en ingresos

• programas que mantienen los pagos asequibles cuando sus ingresos son bajos Perdón de préstamos,
• según su carrera en el servicio público u otros factores < Aplazamiento y tolerancia: la capacidad de detener temporalmente la realización de pagos en tiempos difíciles (algunos prestamistas privados ofrecen estas características, aunque generalmente son menos generosos)
• Más fácil de calificar para ciertos préstamos con mal crédito o sin historial de crédito (y sin un cosignatario)
• Costos de interés subsidiado mientras está en la escuela
• Tasas de interés fijo que pueden ser menores de lo que puede obtener por su cuenta
• Períodos de gracia > que no requieren pagos mientras están en la escuela Para obtener más detalles, consulte el explicador del Departamento de Educación sobre el tema privado vs.deuda federal Es posible que no
• necesites esos beneficios, pero al menos deberías saber lo que está en juego.

Refinanciamiento de préstamos privados Cuando toma préstamos de prestamistas privados (incluso cuando refinancia), necesita calificar para el préstamo en función de su crédito e ingresos. Los puntajes de crédito

se basan en su historial de préstamos. Los prestamistas quieren ver que hayas tomado prestado dinero con éxito y pagado a otros prestamistas. Si ha obtenido préstamos en el pasado y siempre paga a tiempo, su crédito debería estar en buena forma.

Si no tiene un historial de préstamos (o ha incumplido los préstamos), tendrá que desarrollar su historial de crédito para calificar para los mejores préstamos.

Su ingreso proporciona el dinero que usará para hacer los pagos mensuales, y los prestamistas quieren ver muchos ingresos disponibles cada mes. Para determinar si tiene o no la capacidad de pagar un nuevo préstamo, los prestamistas privados usan una relación deuda / ingreso. Cuanto menos pague por la deuda cada mes (incluidas las tarjetas de crédito y los pagos del automóvil), mejor.

Si no puede calificar para un préstamo privado basado en su propio crédito e ingresos, es posible que pueda obtener

ayuda de un cosignatario . Los solicitantes solicitan un préstamo con usted, firmando su nombre en el contrato de préstamo. Los prestamistas agregarán los ingresos y la información crediticia de su cosignatario a la aplicación, de modo que los cosignatarios con crédito fuerte y muchos ingresos son los mejores.

Desafortunadamente, su cosignatario corre un gran riesgo al ayudarle: si no realiza los pagos del préstamo, el crédito del cosignatario sufrirá y los prestamistas pueden intentar cobrar la deuda tanto de usted como . > su cosignatario. Al consolidar préstamos privados, puede usar cualquier tipo de préstamo que desee (siempre que su nuevo prestamista le permita cancelar préstamos privados).

Los préstamos de consolidación de préstamos estudiantiles privados están diseñados para refinanciar su deuda privada. Los prestamistas que ofrecen estos préstamos están dispuestos a hacer grandes préstamos, pero tendrá que calificar para esos grandes pagos (nuevamente, posiblemente con un cosignatario). Estos préstamos también pueden ofrecer características favorables al prestatario, como un descanso temporal de los pagos durante el desempleo. Los préstamos personales

de un banco, una cooperativa de crédito o un prestamista en línea se pueden usar para casi cualquier fin, incluido el pago de la deuda estudiantil. Con un préstamo personal, no necesita prometer garantías ni usar el dinero para un propósito específico.

• Préstamos con garantía hipotecaria utilizan su casa para asegurar el préstamo. Como resultado, puede ser más fácil calificar, y es posible que obtenga una tasa de interés más baja. Sin embargo, es arriesgado poner su casa en riesgo: si no puede hacer los pagos, se enfrentará a una ejecución hipotecaria (además de daños crediticios). Además, los préstamos con garantía hipotecaria, también conocidos como segundas hipotecas, a menudo tienen costos de cierre costosos.
• ¿Por qué refinanciar? ¿Por qué no? La refinanciación puede ayudarlo a ahorrar dinero y simplificar su vida, pero también puede causar problemas.
• Los costos más altos son la mayor amenaza al refinanciar préstamos educativos privados. Además de los costos de solicitud y cierre, puede pagar más intereses durante la vida de su préstamo si refinancia.Incluso si obtiene una tasa más baja en su nuevo préstamo, un

período de amortización más largo

(por ejemplo, un préstamo que se pagará en 20 años en lugar de 10) puede aumentar sus costos. Antes de estirar esos pagos, haga algunos cálculos rápidos de préstamos y compare los costos.

Las tasas más bajas , si puede calificar, son útiles. Especialmente si originalmente prestado con un prestamista privado, puede haber una oportunidad de reducir sus costos de endeudamiento. En los últimos años, es posible que su crédito haya mejorado o que nuevos competidores estén dispuestos a prestar a tasas más atractivas. Las tasas de interés fijas son predecibles. Si sus préstamos tienen tasas variables, es posible que los sorprenda si las tasas se disparan en el futuro. Sin embargo, las tasas variables a menudo comienzan más bajas que las tasas fijas, y es posible que las tasas no se muevan demasiado; solo el tiempo dirá. Si puede obtener una tasa fija baja y le preocupa el aumento de las tasas, la refinanciación podría tener sentido.

Si utilizó un cosigner para obtener la aprobación, es posible que pueda refinanciar

sin un cofirmante. Si lo hace, libera a sus amigos y familiares y les permite pedir prestado en otro lado si lo necesitan. Pero es posible que no

necesite para refinanciar para eliminar un cofirmante. Pregúntele a su prestamista actual acerca de una "versión de cofundador" si esta es su principal prioridad. Los pagos inferiores siempre son buenos, pero pueden tener un precio. Hay dos formas de reducir su pago: use una tasa de interés más baja o amplíe el período de amortización del préstamo (o ambos). Si el flujo de caja es un problema en este momento, sin duda puede obtener un respiro por la refinanciación, simplemente averigüe de antemano si va a pagar más interés por esa comodidad. Menos pagos son más fáciles de seguir. Si tiene préstamos de cinco prestamistas diferentes, las cosas pueden pasar desapercibidas. La refinanciación y la consolidación convertirán cinco pagos en uno, pero esto podría ser innecesario a menos que obtengas

beneficios adicionales de del acuerdo. En estos días, es bastante fácil automatizar los pagos y permitir que su banco maneje todo.

Préstamos de consolidación privados Si tiene una deuda estudiantil importante, los prestamistas privados con un enfoque en préstamos educativos probablemente terminarán en la parte superior de su lista. Debido a que no está utilizando un programa del gobierno, estos préstamos son básicamente solo préstamos personales con la marca de préstamos educativos. Mientras compra entre prestamistas, evalúe todas las características a continuación. Tasas de interés: su tasa es una de las características más importantes de su nuevo préstamo. Cuanto mayor sea su tasa, mayor será el interés que pagará durante la vigencia de su préstamo. Si planea amortizar de manera agresiva las deudas en unos pocos años, la tasa de interés es menos importante.

Ayuda en tiempos difíciles:

los préstamos federales para estudiantes ofrecen asistencia cuando está desempleado o sus ingresos son bajos: puede dejar de pagar de manera temporal sin abultadas tarifas o daños a su crédito. Los prestamistas privados no son

casi tan generosos, pero podrían ofrecer períodos cortos de aplazamiento de desempleo y otros beneficios.Descubra lo que está disponible, por las dudas.

Criterios para calificar: los bancos pueden rechazar su solicitud, pero intente con otros prestamistas. Si tiene un bajo puntaje FICO, algunos prestamistas están dispuestos a buscar fuentes alternativas de información para determinar su solvencia crediticia. Por ejemplo, podrían revisar su historial de pagos de servicios públicos, o podrían basar la decisión en sus ingresos y carrera. Lanzamiento de Cosigner: en este momento, ser aprobado podría ser su principal prioridad. Si está utilizando un cofirmante, intente utilizar un préstamo con una política clara que libere al cofirmante del préstamo después de realizar una determinada cantidad de pagos puntuales. Su cosignatario le está haciendo un favor, y puede devolver el favor reduciendo el riesgo. Por supuesto, tiene previsto pagar, pero ocurren accidentes, y lo mejor es eliminarlos tan pronto como sea posible.