Conozca las ventajas y desventajas de tomar una 401 (k)

Existen ventajas y desventajas de tomar un préstamo de su plan 401 (k). Solo puede pedir prestado a su plan si actualmente está empleado por la compañía que ofrece el plan, e incluso entonces, no todos los planes de la compañía permiten préstamos. Por lo tanto, deberá verificar las reglas de su plan para ver si los préstamos están permitidos leyendo sus documentos o hablando con su representante de Recursos Humanos o del plan. Si es elegible para pedir dinero prestado de su plan 401 (k), considere los pros y los contras antes de decidir tomar el préstamo.

Los profesionales

• No es necesaria una solicitud de préstamo.
• No se requiere puntaje de crédito mínimo.
• Paga el préstamo con deducciones de nómina automáticas durante un período máximo de hasta cinco años.

Los contras

• Doble imposición en el componente de interés. Ahora está pagando intereses en su plan 401 (k) con dinero después de impuestos. Si no hubiera tomado prestado el dinero, estaría ganando intereses de impuestos diferidos dentro del plan y solo se le cobraría una vez, cuando lo retire. Al tomarlo prestado, ahora tiene que ganar el dinero, pagar impuestos sobre él y luego volver a invertir el interés en el plan. Cuando lo retire más tarde, pagará el impuesto sobre la renta nuevamente. Esto frustra el propósito de tener una cuenta con impuestos diferidos.
• Si abandona a su empleador antes de que se reembolse el préstamo, cualquier saldo pendiente puede tratarse como una distribución gravable a usted a menos que se reembolse íntegramente dentro de un período específico de tiempo.
• 401 (k) el dinero está protegido de los acreedores y la quiebra. Si pide prestado fondos del plan para pagar deudas, y permanece en problemas financieros y termina declararse en bancarrota, habrá usado dinero para pagar sus deudas, cuando en realidad este dinero habría estado protegido para su jubilación.

Razones por las que las personas piden prestado Tome préstamos 401 (k)

Las personas piden prestado dinero de su 401 (k) por las siguientes razones. No creo que sean buenas razones:

• para financiar una empresa nueva.
• Para ayudar a un niño crecido.
• Para comprar un auto.
• Para pagar otras deudas.

En general, creo que pedir dinero prestado de su plan 401 (k) para estos artículos es una mala idea.

Estás perjudicando tus futuros ahorros para la jubilación. Piensa en los 70 u 80 años que tienes … y piénsalo dos veces antes de agotar sus ahorros.

¿Quién debería pedir prestado dinero de su plan 401 (K)?

Dado que el dinero del plan 401 (k) está protegido de los acreedores, debe pensar detenidamente antes de prestarlo y anular esa protección. Debe explorar todas las demás opciones antes de decidir sobre un préstamo 401 (k).

Si administra bien el dinero y siente que su trabajo es seguro, un préstamo 401 (k) podría ser una opción aceptable para usted. He visto un CPA repetidamente pedir prestado y pagar dinero de su plan 401 (k) para ayudar a financiar la adquisición de otros negocios.Esto funcionó bien para él. Comprendió la cláusula de pago, siguió todas las reglas y, lo mejor de todo, siempre devuelve el dinero a su plan a tiempo.

¿Quién no debería pedir prestado dinero de su plan 401 (K)?

Si tiene deudas, pedir prestado de su plan 401 (k) para pagarlo podría ser la peor solución posible. ¿Por qué?

Porque si no tienes tus finanzas en orden y tus problemas de deudas continúan, no estás realmente mejor. Por lo que respecta a la razón, si deja el dinero en su plan 401 (k) está protegido de los acreedores y de la quiebra. Si cambia de empleador o pierde su trabajo y no puede pagar el préstamo, ahora puede deberle dinero al IRS por impuestos a la renta y multas.

Por ejemplo, supongamos que Chris tiene $ 25,000 de deuda de tarjeta de crédito y $ 50,000 en su plan 401 (k).

Pide prestados $ 25,000 para pagar su deuda. Él acumula deuda adicional y luego termina declarando bancarrota. Si hubiera dejado los $ 25,000 en su plan 401 (k), sería un activo protegido y el tribunal de quiebras no podría tocarlo. Desde que lo retiró y pagó sus deudas, ahora no solo se ha declarado en bancarrota, sino que debe seguir pagando los $ 25,000 a su plan 401 (k) en lugar de que la quiebra elimine esa deuda.

Si se hubiera declarado en bancarrota en lugar de pedir prestado el dinero de su plan 401 (k) saldría de la bancarrota con $ 50, 000 aún en su plan 401 (k), un tremendo comienzo para reconstruyendo su futuro financiero Después de la quiebra, si no paga el préstamo 401 (k) se considerará una distribución imponible, y deberá impuestos sobre los $ 25,000.

La deuda tributaria no se puede eliminar por bancarrota.

Antes de pedir prestado dinero de su plan 401 (k) para pagar la deuda del consumidor, considere todas las opciones para eliminar la deuda, incluida la quiebra. Si opta por pedir prestado de su plan, hágalo solo con un compromiso absoluto para obtener y mantener sus finanzas en orden.

Alternativa a los préstamos de su 401 (K)

Algunos planes 401 (k) permiten retiros por dificultades financieras, como gastos médicos inesperados o para prevenir el desalojo. Si toma un retiro por dificultades financieras, pagará impuestos sobre el monto que retire en el año en que lo retire.

Si está endeudado, considere trabajar con los acreedores para establecer un plan de pago de la deuda, o hable con un abogado de bancarrota sobre la opción de utilizar la bancarrota para eliminar su deuda mientras conserva su 401 (k) y otros fondos de jubilación.