Cómo elegir los mejores fondos mutuos

Las dos mayores fortalezas de los fondos mutuos son su accesibilidad y simplicidad: casi cualquiera puede comprarlos y son fáciles de entender. Si desea elegir los mejores fondos mutuos, solo hay un puñado de cosas básicas para mantener en su lista de verificación de selección:

Use un Good Fund Screener

Antes de comenzar a buscar los mejores fondos mutuos, tendrá necesita una buena herramienta para ayudarlo a hacer la investigación. Puede encontrar y usar todos los criterios básicos de selección de fondos mutuos con Morningstar's Fund Screener.

Esta evaluación de fondos es gratuita si se registra para obtener su membresía básica.

Utilice el punto de referencia adecuado para medir el rendimiento

Para elegir los mejores fondos mutuos, deberá saber cómo juzgar el rendimiento. Compare los rendimientos históricos de cada fondo con un índice de referencia apropiado, como el promedio de categoría relativa del fondo o un índice. Por ejemplo, el rendimiento de la mayoría de los fondos comunes de acciones se compara con el índice S & P 500.

Tenga en cuenta que los fondos mutuos se utilizan mejor para invertir a largo plazo (más de 3 años). Por lo tanto, coloque el mayor peso en sus criterios de selección en el retorno de 5 años. También mire el rendimiento a 10 años si el fondo ha estado por tanto tiempo. Si el fondo supera al punto de referencia para los rendimientos a 5 años, manténgalo en su radar. De lo contrario, eliminarlo de la consideración.

Verificar la duración de la tenencia del gerente

Muchos inversores pasan por alto la tenencia de gerentes, que es cuánto tiempo el gerente ha estado administrando el fondo.

Busque la tenencia de un gerente de al menos 3 años y asegúrese de que el marco de tiempo que está revisando represente el mismo marco de tiempo que el gerente ha estado al frente del fondo. Si, por ejemplo, ha encontrado un fondo que tiene una devolución pendiente de 5 años pero la tenencia del administrador es de solo 1 año, significa que el gerente actual no recibe crédito por 4 de los últimos 5 años de desempeño.

Mantener las tarifas y los gastos bajos

Los honorarios y los gastos son un lastre directo para los rendimientos de la inversión. Por lo tanto, los fondos con tarifas y gastos bajos tienden a tener un mejor rendimiento durante largos períodos de tiempo que aquellos con gastos relativos más altos. Solo considere fondos mutuos con un índice de gastos inferior a 1. 00%. Nota: La relación de gastos promedio es de alrededor de 1. 50%. Además, evite los cargos por ventas (cargas) usando solo fondos sin carga.

Buscar bajo volumen de negocios

El volumen de negocios es una medida de la actividad de negociación de un fondo. Esto significa con qué frecuencia el administrador del fondo está comprando y vendiendo acciones o tenencias de bonos en el fondo. El volumen de negocios a menudo se expresa como un porcentaje, llamado Ratio de rotación. Una baja tasa de rotación (20% a 30%) indica una estrategia de compra y retención y bajos costos de negociación, que generalmente es mejor para los inversores. Una alta tasa de rotación (más del 100%) indica una estrategia de compras y ventas significativas de valores, lo que genera mayores costos de negociación relativos.

Verificar número de participaciones

Por naturaleza, los fondos mutuos son inversiones diversas; tienen docenas o cientos de acciones y / o bonos, todo en una canasta. Sin embargo, sigue siendo una buena idea verificar cuántas acciones o bonos se mantienen en los fondos que está investigando. Si, por ejemplo, un fondo solo invierte en 20 acciones diferentes (participaciones), existe un mayor riesgo de alta volatilidad (movimientos rápidos hacia arriba o hacia abajo en el precio).

Puede experimentar altas ganancias y disminuciones significativas en el valor durante cortos períodos de tiempo. Para una adecuada diversificación y un menor riesgo relativo, verifique que el fondo tenga al menos 50 tenencias antes de invertir.

Una sugerencia rápida sobre fondos de índice

Los puntos anteriores son principalmente para seleccionar fondos mutuos que se administran activamente, lo que básicamente significa que los administradores de fondos están tratando de superar el rendimiento promedio del mercado de valores, medido por un índice, como el S & P 500. Sin embargo, durante largos períodos de tiempo, especialmente 10 años o más, la mayoría de los fondos gestionados activamente no superan consistentemente a los índices bursátiles, razón por la cual a muchos inversores les gusta usar fondos indexados.