Una introducción a los fundamentos de los fondos mutuos

Los fondos mutuos ofrecen una forma para que un grupo de inversores agrupe efectivamente su dinero para que puedan invertir en una variedad más amplia de vehículos de inversión y aprovechen la administración profesional del dinero mediante la compra de una participación de fondos mutuos. . Las compañías de fondos mutuos básicamente recaudan el dinero de sus inversores o accionistas e invierten ese dinero en grupos en vehículos de inversión individuales de acuerdo con algún perfil de riesgo, filosofía de administración del dinero o objetivo financiero.

El fondo de inversión transfiere los beneficios (y pérdidas) de esas inversiones a sus accionistas.

Lo que hace que los fondos mutuos sean buenas opciones de inversión

Los fondos mutuos son una de las opciones de inversión más utilizadas entre los inversionistas promedio y profesionales financieros por igual. Pero, ¿por qué es una buena idea invertir en un fondo mutuo? Si bien algunos fondos mutuos son una inversión objetivamente mejor que otros (e incluso otros que satisfacen necesidades de inversión muy específicas), a lo que los fondos mutuos otorgan acceso a los inversores es quizás el beneficio más importante.

En primer lugar, los fondos mutuos otorgan a los inversores acceso a una amplia variedad de inversiones que de otro modo no podrían tener en su cartera como valores individuales. Dado que los fondos mutuos invierten en una amplia gama de opciones de valores e inversiones, una acción de fondos mutuos en realidad representa una propiedad proporcional en todas y cada una de las inversiones en la cartera del fondo mutuo.

Lo que más le interesa a los inversores es que cada acción representa proporcionalmente los beneficios de esas inversiones, ya que los fondos mutuos deben transferir los beneficios a sus inversores mediante distribuciones de fondos mutuos, que se presentan en diversas formas. En un fondo mutuo, el valor de sus acciones sube y baja a medida que aumenta y disminuye el valor de las acciones y bonos en el fondo.

Para el inversor medio tener la misma exposición a esas opciones de inversión y las ganancias potenciales por sí mismo sería extremadamente costoso tanto en términos de los dólares de inversión reales y en términos de tiempo.

Además, invertir en un fondo mutuo generalmente es una forma rentable de obtener acceso a la administración profesional del dinero. Si un inversor individual tratara de invertir en valores individuales y los administrara activamente de la forma en que lo hace el administrador de un fondo mutuo, podría convertirse fácilmente en un trabajo de tiempo completo (¡como lo es para los gestores de fondos profesionales del mundo!). Para tomar decisiones de inversión acertadas al comprar acciones y bonos individuales, como mínimo deberá tener el conocimiento para realizar una investigación exhaustiva sobre diversos tipos de empresas en general (automóvil, construcción, médico) y sobre empresas específicas. (GE, IBM, Microsoft).Este es un trabajo en el que a la mayoría de nosotros no nos interesa, no tenemos tiempo y, lo más importante, probablemente no estamos calificados para hacerlo. Pero a través de la compra de acciones de un fondo mutuo, también está adquiriendo la administración del dinero y las habilidades de inversión del administrador del fondo, cuyo trabajo es invertir y reinvertir el capital del fondo mutuo en función de los objetivos establecidos del fondo.

Si bien los fondos mutuos ofrecen estos beneficios a sus inversores, no se obtienen de forma gratuita.

Los honorarios de los fondos mutuos cubren los costos administrativos

A cada inversionista se le cobra un porcentaje de su inversión para ayudar a cubrir todos los costos de funcionamiento del fondo mutuo, incluyendo tener un administrador de fondos profesional, así como investigar, comprar y vender cepo. Pero, de nuevo, los inversores pueden beneficiarse de sus inversiones colectivas. Los honorarios del fondo mutuo se reparten entre todos los inversores, por lo que los costes para cada inversor individual son mucho menores de lo que habrían sido si hubiera comprado los valores directamente y hubiera pagado a un intermediario o asesor financiero para gestionar las inversiones. Aunque muchas opciones de fondos mutuos son de hecho rentables, existen muchos tipos de tarifas de fondos mutuos, desde tarifas de carga frontal hasta tarifas de carga constante, por lo que siempre es mejor conocer el tipo de tarifa y cómo se calcula antes. invertir en un fondo mutuo

Otros tipos de fondos mutuos: fondos indexados

Hoy en día, no todos los fondos son administrados por un gerente financiero. Los fondos indexados usan un programa de computadora para comprar todas las acciones en un índice en particular, como el Russell 3000 o el S & P 500, independientemente de cómo se desempeñen. No tienen que investigar ni intentar sincronizar el movimiento en el mercado para comprar o vender en el momento "correcto". Por lo tanto, los honorarios del fondo de índice son mucho más bajos que los honorarios de los fondos administrados y, por lo tanto, el rendimiento de la inversión es más alto.