¿Qué es un buen rendimiento de la inversión?

He oído decir que un buen retorno de la inversión es el retorno de su inversión. Hay una gran cantidad de sabiduría en esa declaración. Los mayores errores de inversión que he visto se produjeron cuando alguien asumió mayores riesgos con la esperanza de obtener mejores rendimientos y, en cambio, terminó perdiendo la mayor parte de lo que tenía.

Para determinar qué es un buen retorno de la inversión, debe saber qué es realista.

Si no sabes qué es realista, cualquier estafador puede convencerte de que tienen algo especial. He visto a personas estafados una y otra vez por alguien que les prometió un excelente rendimiento de su inversión; algo en el rango del 20% o superior, por ejemplo. Ganar devoluciones como esta es tan común como ganar la lotería. Echemos un vistazo a cinco amplias categorías de inversiones y los rendimientos que podría esperar.

1. Inversiones especulativas

Comencemos con la regla número uno: cuanto mayor es el rendimiento potencial, mayor es el riesgo. Las acciones de Penny son un gran ejemplo. Compré una acción de penique una vez. Lo recomendó un amigo, alguien a quien conocía desde hace años. Dijo que había hecho toda su diligencia debida y que la compañía estaba preparada para un gran avance, y que nuestra inversión fácilmente se duplicaría. Durante los siguientes dos años, perdí el 90% de mi inversión. Afortunadamente, no invertí mucho porque sabía que era especulativo.

El oro es otro ejemplo de algo que creo que cae en la categoría especulativa. Si obtiene el momento adecuado y atrapa el oro antes de una crisis, puede hacer una fortuna. En ese caso, pensarías que el oro fue la mejor inversión de la historia, pero en realidad lo que sucedió fue que tuviste suerte y tu inversión especulativa dio resultado.

Obtenga el tiempo equivocado y puede ver cómo su inversión experimenta un descenso largo y constante en el valor, que es lo que le sucedió al precio del oro desde 1980 cuando alcanzó los $ 850 la onza hasta el 2001 cuando pasó a ser de $ 300 la onza; una pérdida del 65% de su valor. Si fue un inversor de oro durante ese período de tiempo, probablemente no pensó que fuera tan bueno. Si está pensando en invertir en oro, hágalo como parte de una cartera diversificada.

2. Acciones tradicionales y fondos de acciones

¿Qué pasa con las acciones de blue chip o el mercado de valores en general? Para evaluar los rendimientos de este tipo de inversión, debe comprender la diferencia en el nivel de riesgo que asume al invertir en una acción en lugar de invertir en un fondo de índice bursátil. Utilizo una escala de riesgo de inversión de uno a cinco, donde cinco representan una opción de alto riesgo y la que tiene la menor cantidad de riesgo. Clasifico la inversión en una sola acción como un riesgo de inversión de nivel cinco: puede perder todo su dinero.Clasifico un fondo de índice bursátil como un riesgo de nivel cuatro; puede perder dinero, pero sería casi imposible que pierda todo su dinero. Las inversiones seguras, como las cuentas de ahorro, tienen un nivel de riesgo de uno.

Puede ver los rendimientos históricos del mercado de valores en este conjunto de gráficos de rendimiento del mercado.

En periodos cortos de tiempo, las acciones pueden proporcionar un retorno anual de la inversión tan alto como 97% o una pérdida de -42% (según lo medido por el índice Russell 2000 para acciones de pequeña capitalización). Durante más de veinte años, si se mantuvo en un fondo de índice de acciones de S & P 500, los rendimientos anuales han sido tan altos como 18% anual, o tan bajo como 7% anual, dependiendo del período de veinte años que se invirtió.

3. Bienes inmuebles

Los bienes inmuebles son una opción que a menudo se ve promovida ya que proporciona un excelente retorno de la inversión. ¿Lo hace? Bueno, puede, si sabes lo que estás haciendo. Muchas personas adineradas hicieron su fortuna invirtiendo en bienes raíces. Los bienes inmuebles también pueden, como cualquier inversión que ofrezca el potencial de buenos rendimientos, resultar en una pérdida. Debe aprender mucho antes de comprar una propiedad de alquiler o invertir en cualquier forma de bienes inmuebles.

La actividad inmobiliaria no es una actividad para hacerse rico rápidamente. Los inversores inmobiliarios exitosos manejan sus proyectos como un negocio y pasan tiempo investigando. Si quieres saber lo que se necesita para hacerlo bien, te sugiero que comiences con el libro de John T. Reed Cómo comenzar a invertir en bienes raíces.

4. Bonos tradicionales y fondos de bonos

Cuando digo bonos tradicionales, me refiero a bonos emitidos por el gobierno o corporativos que tienen una calificación de Baa3 (Moody's), BBB- (S & P / Fitch) o superior. Clasifico estos tipos de bonos en la categoría de riesgo de nivel dos o tres en la escala de riesgo de inversión. Puede ver los rendimientos del índice de bonos en los colores verde oscuro, azul y amarillo en esta serie de gráficos de devoluciones sucesivas, con los bonos del gobierno a largo plazo que tienen su retorno más alto en doce meses del 54% y el más bajo del -17%.

Una cosa a tener en cuenta acerca de los bonos es que su valor principal disminuye cuando aumentan las tasas de interés. Esto tiene un mayor efecto en los bonos a largo plazo y un efecto menor en los bonos a corto plazo. Si posee un bono individual y planea mantenerlo hasta su vencimiento, estas fluctuaciones de precios no lo afectarán.

5. Inversiones seguras

Las inversiones seguras son la única opción que puede proporcionar un rendimiento de su inversión, aunque es posible que no proporcionen un buen rendimiento de su inversión. Los rendimientos históricos de las inversiones seguras tienden a caer en el rango de 3% a 5%, pero actualmente son mucho más bajos ya que dependen principalmente de las tasas de interés. Cuando las tasas de interés son bajas, las inversiones seguras generan menores rendimientos. Esta situación puede hacer que las personas persigan inversiones más riesgosas con el objetivo de obtener mayores rendimientos.

¿Qué pasa con las historias de "gran retorno"?

¿Qué pasa con las historias que escuchas sobre personas que obtienen retornos espectaculares al encontrar el stock adecuado? Eso se llama suerte. Algunas personas también ganan la lotería, y estamos felices por ellas, pero no invertimos todo nuestro dinero en boletos de lotería, ¿verdad?Es absurdo que solo porque una persona haya obtenido un buen rendimiento de una acción o de una inversión inmobiliaria, piense que es fácil duplicar los resultados. Es tan fácil como ganar la lotería.